บล.ฟิลลิป : KTB แนะนำทยอยซื้อ ราคาพื้นฐานปี 2570 ที่ 46.00 บาท

กำไร 2Q69 ต่ำกว่าคาดกำไร 2Q69 ต่ำกว่าคาดจากรายได้ดอกเบี้ย และรายได้ค่าธรรมเนียมต่ำกว่าคาด โดยกำไรเพิ่มขึ้น y-y จากรายได้ค่าธรรมเนียม กำไรจากเครื่องมือทางการเงินเพิ่มขึ้น แต่กำไรลดลง q-q จากรายได้ดอกเบี้ย รายได้ค่าธรรมเนียม และกำไรจากเครื่องมือทางการเงินลดลง สินเชื่อยังเติบโตได้ต่อโดยเฉพาะสินเชื่อภาครัฐ และสินเชื่อที่อยู่อาศัย ในขณะที่ NPL ทรงตัว ปรับลดประมาณการกำไรลงจากรายได้ดอกเบี้ย และเครื่องมือทางการเงินต่ำกว่าที่คาด ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 70 ที่ 46 บาท ยังเหลือส่วนต่าง แนะนำ “ทยอยซื้อ” .. 2Q69 กำไรเพิ่มขึ้น 9% y-y แต่ลดลง 2.5% q-q ต่ำกว่าคาด : KTB รายงานผลประกอบการ 2Q69 มีกำไร 12 พันลบ. ต่ำกว่าคาดจากรายได้ดอกเบี้ย และรายได้ค่าธรรมเนียมต่ำกว่าคาด โดยกำไรเพิ่มขึ้น 9% y-y จากรายได้ค่าธรรมเนียม กำไรจากเครื่องมือทางการเงินเพิ่มขึ้น และมีการตั้งสำรองลดลง แต่กำไรลดลง 2.5% q-q รายได้ดอกเบี้ย รายได้ค่าธรรมเนียม และกำไรจากเครื่องมือทางการเงินลดลง ถึงแม้ว่าการตั้งสำรอง และค่าใช้จ่ายจะลดลงก็ตาม. สินเชื่อยังโตได้ต่อ NPL ทรงตัว : สินเชื่อของ KTB ใน 2Q69 ยังเติบโตได้ต่ออีก 1.2% q-q และทำให้สินเชื่อเติบโตเพิ่มขึ้นจากสิ้นปี 68 เพิ่มเป็น 3.5% ytd โดยเติบโตในสินเชื่อเกือบทุกประเภท โดยมีสินเชื่อภาครัฐ และสินเชื่อที่อยู่อาศัยที่เติบโตได้ดีเป็นพิเศษ ในขณะที่ NPL ยังทรงตัวอยู่ที่ 2.92% และมีสัดส่วนสำรองต่อ NPL สูงถึง 201.5% ปรับลดประมาณการกำไร . ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 70 แนะนำ “ทยอยซื้อ” : เราปรับลดประมาณการกำไรปี 69 ของ KTB ลงเป็น 49 พันลบ. ยังเพิ่มขึ้นจากปีก่อน 1.4% y-y จากเดิมที่คาดไว้ที่ 51 พันลบ. จากรายได้ดอกเบี้ย และกำไรจากเครื่องมือทางการเงินที่ต่ำกว่าที่คาดไว้เดิม ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 70 ที่ 46 บาท ยังเหลือส่วนต่างพอสมควร ประกอบกับปันผลยังน่าสนใจ แนะนำ “ทยอยซื้อ” อดิสรณ์ มุ่งพาลชล, นักวิเคราะห์การลงทุนด้านหลักทรัพย์ #18577

บล.ฟิลลิป : KTB แนะนำทยอยซื้อ ราคาพื้นฐานปี 2570 ที่ 46.00 บาท

efinAI

efinAI

Reported by

Phranorm Barker

Latest

`อนุทิน` สั่งมหาดไทยลุยหาผู้ตกหล่นบัตรสวัสดิการแห่งรัฐ ชูทำงานเชิงรุกถึงชุมชน

ธอส. ปล่อยสินเชื่อใหม่ครึ่งปีแรกทะลุ 1.23 แสนลบ. คาดทั้งปีดันเม็ดเงินลงสู่ระบบเศรษฐกิจกว่า 2.46 แสนลบ.

Popular

OR ปิด 2 บริษัทย่อยใน สปป.ลาว - เวียดนาม พร้อมทบทวนกลยุทธ์ในตปท.ยันไม่กระทบธุรกิจหลัก

SME D Bank โชว์ผลงานครึ่งแรกปี 2569 หนุนเอสเอ็มอีเข้าสินเชื่อ 4 หมื่นลบ. โต 12% เม็ดเงินเข้าระบบศก.กว่า 1.87 แสนลบ.

EA ผนึก กพร. ดันรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเทียมสู่ระดับอุตฯ ปั้นวัตถุดิบผลิตแบตฯใหม่ หนุนศก.หมุนเวียน

ภาวะตลาดหุ้นเยอรมนี : ดัชนี DAX (^DAX) — 21 ก.ค. 2569

ภาวะตลาดหุ้นไต้หวัน : ดัชนี เวทเต็ด (^TWII) — 22 ก.ค. 2569

Related

บล.บัวหลวง : KTB แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 47.00 บาท

บล.หยวนต้า(ประเทศไทย) : KTB แนะนำ TRADING มูลค่าพื้นฐานใหม่ปี 2027 ที่ 44.00 บาท

บล.ทิสโก้ : KTB แนะนำ “ซื้อ” มูลค่าที่เหมาะสม 40.00 บาท

บล.ทรีนีตี้ : KTB แนะนำซื้อเมื่ออ่อนตัว ราคาเป้าหมายปี 2570 ที่ 41.00 บาท

บล.เอเซียพลัส : KTB แนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 45.50 บาท

Related

บล.บัวหลวง : KTB แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 47.00 บาท

บล.หยวนต้า(ประเทศไทย) : KTB แนะนำ TRADING มูลค่าพื้นฐานใหม่ปี 2027 ที่ 44.00 บาท

บล.ทิสโก้ : KTB แนะนำ “ซื้อ” มูลค่าที่เหมาะสม 40.00 บาท

บล.ทรีนีตี้ : KTB แนะนำซื้อเมื่ออ่อนตัว ราคาเป้าหมายปี 2570 ที่ 41.00 บาท

บล.เอเซียพลัส : KTB แนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 45.50 บาท

efinAI